Como se calculan las comisiones del trading de futuros? Esta es una pregunta que muchos operadores de futuros no han logrado entender bien, y como resultado descubren que, aunque acertaron la direccion del mercado, sus ganancias son menores de lo esperado. La estructura de comisiones de los futuros en Binance es un poco mas compleja que la del spot, pero una vez que la comprenda, no es dificil. En la pagina de tarifas del Sitio oficial de Binance puede consultar los estandares de comisiones mas recientes. Tambien puede verlos directamente en la APP oficial de Binance. Los usuarios de iPhone que aun no hayan instalado la APP pueden consultar el Tutorial de instalacion iOS.
Componentes de las comisiones del trading de futuros
Las comisiones del trading de futuros en Binance se dividen principalmente en tres partes: comision de apertura, comision de cierre y tasa de financiacion. Las dos primeras se generan en cada operacion, mientras que la tasa de financiacion se liquida periodicamente durante el tiempo que mantiene la posicion.
Comision de apertura y cierre
Estas son las comisiones mas basicas, similares a las de compra y venta en el trading spot. En los futuros de Binance hay dos tipos de ordenes con tarifas diferentes:
- Tarifa Maker (orden limitada): cuando coloca una orden limitada que no se ejecuta inmediatamente y queda en el libro de ordenes esperando, usted actua como Maker. La tarifa de Binance para Maker es del 0.02%.
- Tarifa Taker (orden de mercado): cuando usa una orden de mercado, o su orden limitada se ejecuta inmediatamente (coincidiendo con una orden existente), usted actua como Taker. La tarifa de Binance para Taker es del 0.05%.
Punto clave: la comision se calcula sobre el valor de su posicion, no sobre su margen. Esto es muy importante.
Un ejemplo practico
Supongamos que usa 100 USDT como margen con apalancamiento 10x para abrir una posicion larga en BTCUSDT. El valor real de su posicion es 1000 USDT.
- Comision de apertura (orden de mercado) = 1000 x 0.05% = 0.5 USDT
- Comision de cierre (orden de mercado) = 1000 x 0.05% = 0.5 USDT
- Comision total de apertura y cierre = 1 USDT
Si usa ordenes limitadas para abrir y cerrar:
- Comision de apertura (orden limitada) = 1000 x 0.02% = 0.2 USDT
- Comision de cierre (orden limitada) = 1000 x 0.02% = 0.2 USDT
- Comision total de apertura y cierre = 0.4 USDT
Como puede ver, las ordenes limitadas ahorran mas de la mitad en comisiones comparadas con las ordenes de mercado. Por lo tanto, a menos que necesite una ejecucion urgente, intente usar ordenes limitadas.
Como se calcula la tasa de financiacion
La tasa de financiacion es un mecanismo exclusivo de los futuros perpetuos que se liquida cada 8 horas, generalmente a las 00:00, 08:00 y 16:00 UTC.
El signo positivo o negativo de la tasa de financiacion depende del equilibrio entre posiciones largas y cortas en el mercado:
- Cuando la tasa de financiacion es positiva, los que tienen posiciones largas pagan a los que tienen posiciones cortas
- Cuando la tasa de financiacion es negativa, los que tienen posiciones cortas pagan a los que tienen posiciones largas
La formula de calculo es: Costo de financiacion = Valor de la posicion x Tasa de financiacion
Siguiendo el ejemplo anterior, si la tasa de financiacion actual es del 0.01% y tiene una posicion larga de 1000 USDT, cada liquidacion le costara: 1000 x 0.01% = 0.1 USDT. Con tres liquidaciones al dia, serian 0.3 USDT.
Parece poco, verdad? Pero si mantiene la posicion durante un mes, serian 9 USDT. Ademas, en condiciones de mercado extremas, la tasa de financiacion puede dispararse hasta el 0.1% o incluso mas, lo que hace que el costo de mantener la posicion sea realmente elevado.
Como reducir las comisiones de futuros
Usar BNB para pagar comisiones
En los ajustes de Binance, active la funcion "Usar BNB para pagar comisiones" y obtendra un descuento del 10%. Es decir, la tarifa Taker baja de 0.05% a 0.045% y la tarifa Maker de 0.02% a 0.018%. Aunque el ahorro por operacion es pequeno, se acumula con el tiempo.
Subir de nivel VIP
Cuanto mayor sea su nivel VIP en Binance, menores seran las comisiones. El nivel VIP se determina segun su volumen de operaciones en los ultimos 30 dias y la cantidad de BNB que posee. Para la mayoria de los usuarios comunes esto no es muy relevante, pero si opera con grandes volumenes, vale la pena prestarle atencion.
Usar mas ordenes limitadas
Como ya calculamos, la comision de las ordenes limitadas es solo el 40% de la de las ordenes de mercado. Acostumbrarse a colocar ordenes limitadas puede ahorrarle una cantidad considerable a largo plazo.
Evitar los momentos de liquidacion de la tasa de financiacion
Si hace trading a corto plazo, puede prestar atencion a los horarios de liquidacion de la tasa de financiacion. Si cierra su posicion antes de la liquidacion, no tendra que pagar esa ronda de financiacion. Sin embargo, no altere su estrategia de trading solo por ahorrar en la tasa de financiacion; eso seria contraproducente.
Preguntas frecuentes
P: A mayor apalancamiento, mayores comisiones?
R: No exactamente. Las comisiones se calculan sobre el valor de la posicion. Un mayor apalancamiento significa un mayor valor de posicion con el mismo margen, por lo que las comisiones si seran mayores. Pero si el valor de la posicion no cambia y solo ajusta el apalancamiento (es decir, cambia la cantidad de margen), las comisiones seran iguales.
P: Si me liquidan, tambien tengo que pagar comisiones?
R: Si. La liquidacion forzada conlleva una comision de liquidacion que es incluso mas alta que el cierre normal, generalmente entre el 0.5% y el 1%. Por lo tanto, la perdida real de una liquidacion es mayor de lo que imagina.
P: Donde puedo ver cuanto he pagado en comisiones?
R: En la APP o la version web de Binance, vaya a la pagina de trading de futuros y haga clic en "Historial de operaciones" u "Historial de ordenes". Cada registro de operacion muestra el monto detallado de la comision. Tambien puede filtrar y consultar en "Flujo de fondos".